❌ ГЛАВНЫЕ ОШИБКИ В СТРАТЕГИЯХ ЗАЩИТЫ И СТРУКТУРИРОВАНИЯ АКТИВОВ, КОТОРЫЕ НИКУДА НЕ ДЕЛИСЬ.

В наших «офф-лайн и zoom-курилках» мы с коллегами нередко «перетираем косточки» по следам каких-то кейсов в новостях нашей сферы.

Ничего так не объединяет профессионалов всего мира, как фраза мудрого Геральта из игры Ведьмак 3 (он на картинке) – «Никак вы…[censored]...не научитесь» (кто знает тот знает, кто нет – можно найти).

Некоторые же люди как поступают: думают, что они умнее всех (тогда зачем вы к нам пришли, если все сами умеете и знаете?), уходят куда-то со словами «вы всё не так умеете» с умным видом. Потом возвращаются через пару лет с виноватым и фразой "Галя, у нас отмена!". И просят теперь нас исправить, все что они натворили, осуществив CTRL+Z.

Так и хочется сказать "ШТОШ...".

ИТАК, ВОТ ВАЖНЕЙШИЕ КЛИЕНТСКИЕ «ГРАБЛИ», которые все еще отнюдь не тепло трогают наше сердце:

➡️ СОХРАНЕНИЕ ЧРЕЗМЕРНОГО КОНТРОЛЯ: по прежнему распространённая ошибка – позволять, например, учредителю Траста выступать доверительным управляющим или удерживать широкие полномочия назначения, отзыва или инвестиционного управления.

Недобросовестные (или неграмотные) консультанты, которых не особо заботит «завтрашний день» их клиентов, по-прежнему создают ненадежные конструкции, стараясь угодить во всем конечному бенефициару, закладывая тем самым бомбу замедленного действия.

Будучи владельцем активов, задумайтесь сами: если вы получаете налоговые преференции, защиту от рисков, ликвидность, конфиденциальность и при этом вас уверяют, что вы можете по-прежнему иметь прямой доступ к счету, не кажется ли вам, что это звучит слишком хорошо? Что это за инструмент то такой потрясающий? Где такой взять? Как же мы без него жили? Хочется высунуться в окно и прокричать – люди, вы не поверите, что мы для вас нашли!

Любой владелец активов обрадуется сохранению полного контроля. Мы это пониманием. Но так попросту не бывает. Тогда так делали бы все. Но это так не работает. И так все не делают.

📌ПАРАДОКС ОТЧУЖДЁННОГО ВЛАДЕНИЯ": важный момент, на котором все основывается.

Особенность структур типа PPLI/Trust/Фонды заключается в том, что их преимущества и ограничения основаны на одном и том же принципе: формально активы перестают принадлежать клиенту.

В PPLI, например, юридически они закреплены за страховой компанией, тогда как сам инвестор остаётся лишь конечным выгодоприобретателем полиса. Именно такой механизм позволяет достигать налоговой отсрочки, обходить правила принудительного наследования и защищать капитал от посягательств.

Но та же логика порождает и обратную сторону - ограниченный доступ к средствам, невозможность диктовать условия в конкретных инвестициях, и необходимость соблюдать задокументированную дистанцию между владельцем капитала и управлением активами. Именно в этой двойственности и проявляется так называемый "парадокс отчуждённого владения": чем меньше формального контроля сохраняет клиент, тем больше уровень защиты и налоговой эффективности, и наоборот.

➡️ ПЛОХОЙ "ТАЙМИНГ"

Перевод активов в структуру тогда, когда на пороге уже есть требование – с чьей бы то ни было стороны – предсказуемо создаёт презумпцию намерения обмануть кредиторов или налоговую. Суды тщательно изучают контекст, а заявители могут иметь расширенные сроки исковой давности для предъявления требований о возврате активов.

Мы настойчиво напоминаем, про важность тайминга в контексте структурирования/реструктурирования активов. Делайте все заранее. Это не шутки.

🔹 Кейс бывшего богатейшего человека Китая: цена промедления (Цун Цинхоу)

Один из самых показательных свежих кейсов — история основателя китайского гиганта напитков Wahaha. Много лет он был в списке самых богатых людей КНР, вокруг — международные структуры, советники, банки.

Но планирование наследия было отложено «на потом». Лишь в самом конце жизни он пытается на скорую руку оформить трасты и распределить миллиарды между официальной дочерью и детьми от других отношений. В результате — серия судебных процессов между Гонконгом и материковым Китаем, замороженные активы, медийный скандал и большой вопросительный знак над будущим семейного капитала.

Классический пример того, как не надо делать: знание о трастах и инструментах есть, а ощущения срочности — нет.

🔗 Более подробно кейс описан в нашей статье "ЦЕНА ПРЕЕМСТВЕННОСТИ"

➡️ НЕ ТАК ДАВНО МЫ НАПИСАЛИ СТАТЬЮ, В КОТОРОЙ, ОПИСЫВАЕМ:
– Почему важно разделять стратегию для основателей и наследников;
– Практическое использование трастов, PPLI и прочих инновационных инструментов по страхованию жизни. В том числе мы показываем правильную структуру Private Trust Company, которая будет эффективно работать в контексте защиты активов и управления ими. Именно ее мы используем, если нужно сделать PTC;
– Важность управления семейными рисками: защита от разводов (раздел имущества), кредиторов и банкротств (структурирование активов так, чтобы личные долги не уничтожили семейный капитал). Учет требования налоговой прозрачности (например, новая версия стандарта CRS 2.0 расширяет глобальную финансовую отчётность.
– Почему нужно быть осторожным с равным наследованием между выгодоприобретателями;
– И многое другое.

С кофейком ☕️ и пироженкой 🍰 читать одно удовольствие. Без них другое.

Кстати, упомянутые выше ошибки мы рассматривали в🇨🇭швейцарском кейсе здесь. Почитайте. Там буквально всё «пошло лесом».🌳🌲🌴

✍️ МИНИ-ЧЕК-ЛИСТ ДЛЯ СОБСТВЕННИКА

Если смотреть прагматично, у владельца капитала всего несколько честных вопросов к самому себе:

1. Что должно пережить меня: бизнес, капитал или и то и другое?
2. Кто в семье реально готов и способен управлять этим дальше?
3. В какой момент я готов отпустить полный контроль ради безопасности активов?
4. Понимают ли мои наследники, что им достанется и как этим пользоваться?
5. Выдерживает ли моя текущая структура удар: развод, крупный иск, смену налогового резидентства?

Если на большинство пунктов ответ «не уверен» — это уже хороший аргумент хотя бы для стратегической сессии с консультантом. Иногда одной такой сессии достаточно, чтобы увидеть дыры, которые десятилетиями прятались «на уровне ощущений». А то и глубже.

Берегите себя и свои структуры.

🔗 ССЫЛКА НА СТАТЬЮ "ЗАЩИТА АКТИВОВ И НАСЛЕДИЯ: КАК СОХРАНИТЬ СЕМЕЙНОЕ БОГАТСТВО ДЛЯ ПОКОЛЕНИЙ"

Подписывайтесь на наш телеграм канал, чтобы не пропускать новые публикации